Trong thị trường tài chính, các phương pháp phân tích kỹ thuật
[1] đã trở nên quá nổi tiếng và quen thuộc như: Elliott wave, Gann, Wyckoff, Dow, Merill, Price Action, RSI, Ichimoku, MACD... Các phương pháp này tiếp cận thị trường thông qua đồ thị giá, khối lượng, các lệnh đang đang mở vì traders không thể tiếp cận thêm dữ liệu từ thị trường chứng khoán hoặc hàng hóa. Nếu quan tâm đến xu hướng trong nền kinh tế hoặc báo cáo tài chính của doanh nghiệp, các traders sẽ cần sử dụng phương pháp phân tích cơ bản.
Mọi chuyện đã khác khi thị trường crypto xuất hiện: vì chi tiết mỗi giao dịch và trạng thái những tài khoản đều được lưu trữ trên blockchain nên ngoài giá, khối lượng giao dịch, các lệnh đang mở thì traders có rất nhiều dữ liệu trên blockchain để tham khảo. Việc nhận định thị trường dựa trên dữ liệu này đã tạo ra phương pháp phân tích on-chain.
Về bản chất, phân tích on-chain là quá trình kiểm tra dữ liệu trực tiếp trên blockchain để hiểu hành vi và hành động của những người tham gia thị trường. Dữ liệu này bao gồm nhiều khía cạnh khác nhau, bao gồm lịch sử giao dịch, hoạt động ví và tương tác hợp đồng thông minh. Bằng cách phân tích tỉ mỉ dữ liệu này, các nhà đầu tư có thể thu thập được những hiểu biết có giá trị về: Tâm lý thị trường, Diễn biến của cá voi, Xu hướng mới nổi. Phân tích on-chain, khi được sử dụng hiệu quả, có thể bổ sung cho phân tích kỹ thuật truyền thống và phân tích cơ bản, giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn
[2].
Tôi là một trader sử dụng phương pháp phân tích kỹ thuật, nhưng tôi cũng thực sự ngạc nhiên và thích thú khi tham khảo những nhận định từ những trader sử dụng phân tích on-chain thông qua Glassnode, CryptoQuant hoặc Nansen. Câu chuyện trong thị trường trở nên thú vị hơn thông qua những hành vi mua bán, tích trữ, di chuyển token của những ví cá voi, của những nhà đầu tư hoặc những ví nóng của CEXs. Dù biết rằng dữ liệu on-chain có thể bị bóp méo hoặc không đầy dủ và nhà phân tích on-chain cũng không thể đoán được chính xác kế hoạch thao túng của Market makers hoặc trạng thái cung-cầu hiện tại của từng token nhưng kết quả phân tích khiến tôi có cảm giác mình có thể hiểu sự vận động của thị trường hơn, từ đó có thể tập trung vào một số token quan trọng thay vì tốn nhiều thời gian và công sức với nhiều token kém tiềm năng khác tại thời điểm đó.
Tôi không có ý định từ bỏ Phân tích kỹ thuật, đó là nền tảng và sẽ là hướng mà tôi tiếp tục theo đuổi trong tương lai. Tôi cũng không từ chối tham khảo những nhận định từ phân tích on-chain. Đối với tôi, phân tích càng nhiều dữ liệu thì dự đoán càng trở nên đáng tin cậy.
Bạn đang sử dụng phương pháp phân tích on-chain? Bạn thường sử dụng công cụ/website nào? Bạn có tin rằng dữ liệu on-chain là chính xác và đáng tin cậy để đưa ra quyết định đầu tư?
[1]
Technical Analysis: What It Is and How to Use It in Investing[2]
What Is Onchain Analysis, And Why Is It Useful For Crypto Traders?
Bài đăng tiếng anh:
https://www.altcoinstalks.com/index.php?topic=318614